Кредитний рейтинг - економічний показник, який характеризує здатність фізичної або юридичної особи, підприємства, банку або країни до повернення позикових коштів. При розрахунку кредитного рейтингу враховують такі показники як: наявність власних коштів і боргових зобов'язань, фінансові показники попередніх періодів та поточні економічний стан. Кредитний рейтинг є основоположним індикатором оцінки банківських структур для потенційних клієнтів, оскільки він відображає ефективність роботи банків в динаміці і в конкретний період.
Фактори, що провокують ризик падіння кредитного рейтингу держави
Падіння кредитного рейтингу держави не відбувається відразу, цьому сприяє ряд факторів:
- погані показники економічного зростання країни (високий рівень інфляції);
- високий рівень безробіття;
- зниження ймовірності фінансування державних програм керівництвом країни;
- збільшення державного боргу;
- зниження рівня ВВП;
- зниження ліквідності фінансового ринку.
Для визначення кредитного рейтингу держави існують спеціалізовані агентства. Три авторитетних рейтингових агентства (Standard & Poor's, FitchRatings і Moody's) визначають кредитний рейтинг всіх країн світу і складають свої прогнози зміни цих рейтингів в найближчі рік - два. Кредитний рейтинг позначається буквами A, B, С, які можуть повторюватися до трьох разів, і знаками "+" і "-". Наприклад, AAA + рейтинг Німеччини і Фінляндії, ВВ- рейтинг Монголії і Болівії (за даними агентства Standard & Poor's на 13. 01.2015). Прогнози можуть бути негативні, стабільні і позитивні. Ці показники багато в чому визначають економічну і політичну спрямованість діяльності держав.
Ризик падіння кредитного рейтингу юридичних осіб
Для визначення кредитного рейтингу підприємств і організацій залучають аналітиків рейтингових центрів. Аналітики користуються загальноприйнятими критеріями для аналізу кредитного рейтингу, але можуть застосовувати специфічні показники, які застосовуються тільки для конкретного підприємства. До числа таких показників відносяться:
- величина потоку грошових коштів;
- рівень покриття своїх боргових зобов'язань.;
- економічна і політична ситуація в країні і світі;
- стан галузі в конкретному регіоні;
- управлінський склад і кадрова політика юридичної особи;
- тривалість і результативність роботи з контрагентами;
- конкурентоспроможність продукції (товару);
- динаміка в розвитку;
- здатність керівництва компанії оперативно реагувати на мінливі умови ринку.
До ризику зниження кредитних рейтингів піддаються всі суб'єкти світового ринку. Підприємствам і країнам необхідно убезпечити себе від всіх ризиків, які можуть підірвати стійкість і позитивну динаміку їх розвитку. Для цього необхідний постійний контроль і аналіз операцій і угод, стану платоспроможності контрагентів і конкурентів, ситуацій на регіональному і світовому ринках. Мінімізувати ризики зниження кредитного рейтингу для окремих юридичних осіб дозволяє аналітичний відділ оперативного реагування та стабілізації ситуації, в разі необхідності.