Більшість трейдерів приходять на ринок зі 100% упевненістю в тому, що хороші торгові ідеї обов'язково повинні бути складними. Вони занурюються в пошуки "торгового грааля", починають практикувати дуже індивідуальні підходи в торгівлі або освоюють сучасні математичні методи. Все що починають шукати новачки, можна розпізнати завдяки 10. 000 годин проведених перед моніторами з графіками. Їх головною помилкою є те, що вони не бажають дивитися на прості речі і сприймати їх як можливість для заробітку. Простий погляд на процеси, що відбуваються на ринку, є найкращим підходом. Наприклад, велике число інвесторів, як і всі люди, схильні робити на ринку "щось не те" і при цьому "не в той час". Це викликає емоційні руху капіталу, які можна побачити в формі певних ринкових патернів.Поширена думка про те, що інвестори погано пристосовані до лову ринкових рухів. Якщо ви задаєте собі питання "Куди дівається інвесторські гроші від поганої лову рухів?", То ви легко зможете уявити перспективи правильної торгівлі. Адже метою активної торгівлі є вхід в ринок проти натовпу.
Торгівля індексу проти натовпу (експеримент) Для визначення можливостей входу проти натовпу проведемо невелике дослідження. Розглянемо динаміку ціни (відкриття, закриття, хай, лоу) в SPDR S & P 500 (SPY). Метою пошуку будуть кілька ділянок, в яких трейдери та інвестори, що йдуть по невірному шляху, втрачають гроші, створюючи негативну зважену по долару прибуток щодо індексу. Для дослідження використовуємо дані по SPDR з 03. 012005 по 19.09.2012. Вже згадана ідея буде досить простий: чи робить вплив позиція сьогоднішнього закриття торгової сесії по SPY на зміну завтрашнього закриття торгів.
На малюнку цінової бар розділений на чверті таким чином, що кожна чверть зазначає область закриття відповідно до всіх торгових діапазоном протягом дня.
Закриття торгових сесій за індексом за весь тестовий період Підрахуємо, яким була зміна ціни від закриття до закриття протягом всіх торгових сесій тестового періоду:
З розрахунків видно, що середньодобове зміна ціни від закриття до закриття по SPY склало 0, 0003, що дорівнює трьом базисних пунктів (базісіний пункт дорівнює 1% від 1%). Протягом майже 55% торгових сесій прибуток була позитивною, середня прибуток склав більше 0,0083, а середні втрати майже 0,0096.
Закриття торгових сесій індексу нижче середини торговельного діапазону Проаналізуємо подальші зміни цін в SPY від закриття до закриття, якщо сесія закривається нижче 50% сьогоднішнього діапазону:
У другій колонці таблиці видно, що середня зміна ціни від закриття попередньої до закриття наступної торгової сесії збільшилася до 0, 0015, відсоток позитивних результатів становить майже 57%, середні втрати, як і середні прибутку приблизно рівні 0,009. Для того щоб зрозуміти як можна використовувати в торгівлі розуміння динаміки ринку і як в довгостроковій перспективі може привести до чогось суттєвого проаналізуємо дані попередніх розрахунків.З'ясуємо як невеликі додавання (3 базисних пункти проти 15) позначаються на рахунку в 100000, в якості стартового капіталу, за тестовий період з 01.01.2005 по 19.09.2012.
Різниця в показниках більш ніж істотна. Правило "купуй завтра, якщо сьогоднішнє закриття нижче 50% діапазону сесії" дозволило істотно збільшити початковий депозит. Висновок: якщо трейдер боїться купувати, коли ринок закривається в нижній половині діапазону, він ставить себе в невигідне становище. Пояснення: вищесказане не є торговою системою, це всього лише відправна точка від якої можна почати власний аналіз денних цінових коливань.
Закриття торгових сесій індексу вище середини торговельного діапазону Далі проведемо такі ж розрахунки для випадку, коли торгова сесія закривається вище 50% торгового діапазону:
На основі отриманих даних побудуємо графік прибутковості для правила "купуй, коли ціна закриття вище 50% діапазону"
Одержаний результат наочно ілюструє, що купувати після того як ринок закрився "добре" далеко не завжди є хорошою ідеєю. Зміна від закриття до закриття частіше було негативним після того як торгова сесія закривалася вище 50% денного діапазону.
Аналіз результатів закриття торгових сесій індексу в різних місцях торгового діапазону Для наступного аналізу даних торговельний діапазон був розділений на 5 частин: менше 20%, 20-40%, 40-60%, 60-80% і більше 80%. Аналіз закриття торгових сесій в кожному діапазоні денного руху дав наступні результати:
на основі отриманої таблиці для наочності побудована діаграма
З побудованої діаграми видно, що найбільший прибуток характерна для торгової стратегії "купуй, коли ринок закрився нижче 20% денного діапазону". Незважаючи на те, що покупка в такі дні виглядає досить ризикованим заняттям, статистика буде на стороні покупців, в той час як покупка після закриття вище 80% денного діапазону буде вести до дуже частим втрат.
