Середній істинний діапазон (average True Range) як один з допоміжних технічних індикаторів

Anonim

Правильна тактика роботи трейдерів з технічними індикаторами полягає в одночасному отриманні для аналізу торгових сигналів не від одного, а від цілої групи індикаторів ринку. Причому, кожен трейдер, як правило, визначає сам для себе цю групу, виходячи зі своїх теоретичних знань і переваг, заснованих на власному досвіді. Трейдер діє на підставі власної стратегії. У зв'язку з частою видачею помилкових торгових сигналів такий підхід є виправданим. Не існує надійного технічного індикатора, за даними якого зі стовідсотковою впевненістю можна робити прогнози і приймати рішення при торгівлі на ринку. Всі вони в відповідальний момент можуть підвести. Це відноситься до ковзним середнім, Стохастика, всім осцилляторам, який би складний математичний апарат не використовувався ними. Крім групи основних торгових сигналів, трейдер часто змушений використовувати допоміжні технічні індикатори, які не призначені для окремого використання, а своєю інформацією вносять уточнення в загальну картину ситуації на ринку.

Призначення ATR

Саме таким допоміжним технічним індикатором є середній істинний діапазон (Average True Range), скорочено ATR. Автором теоретичних основ розрахунку цього технічного індикатора і його застосування був Уеллс Уайлдер - розробник одного з найпопулярніших основних технічних індикаторів тренда ADX. Призначення середнього істинного діапазону пов'язано з дослідженням такої характеристики відбуваються на ринку процесів, як волатильність. Це своєрідна температура ринку. Мала волатильність вказує на сонний стан ринку, яке може різко, в один момент помінятися і ціни будуть скакати вгору і вниз протягом малого проміжку часу. Волатильність ринку в останньому випадку буде велика. Цей параметр ринку тісно пов'язаний з виникаючими при торгівлі ризиками. Трейдер заздалегідь повинен прораховувати свої ризики, особливо в результаті несприятливого для нього розвитку ситуації на ринку. В ідеалі, входячи в ринок, він повинен знати кінцеві умови свого виходу з ринку і той момент, при якому він повинен скористатися рятівним парашутом.

Важливі особливості ATR

Індикатор АТR буде хорошим помічником для будь-якого трейдера в визначенні температури ринку. Для розрахунку індикатора використовуються дані по середнім ковзним, а також максимальним і мінімальним цінам за досліджуваний період. Виходячи з методології розрахунку, він характеризують величину перепадів ціни і дозволяє приблизно визначити майбутній розмах ціни, який може бути використаний для визначення можливих маневрів на ринку, але ні в якому разі не тренд або точку можливого розвороту ринку в іншому напрямку.

Ще одна важлива особливість АТR, яка визначається методикою його розрахунку, полягає в тому, що використовуються абсолютні, а не відносні значення ціни, тому величина середнього істинного діапазону для різних торгових інструментів може мати відчутні відмінності між собою.

Методика застосування АТR не передбачає його використання на довгих тимчасових інтервалах. Справа в тому, що навіть при низькій волатильності ринку, за кілька місяців ціна може істотно змінитися і одержувані від індикатора дані будуть істотно спотворені. Виходячи з цих характерних особливостей, він повинен використовуватися на обмежених за часом інтервалах за умови відсутності глобальних змін ціни.

ATR на графіку

На малюнку представлено графічне зображення індикатора середнього істинного діапазону, накладеного на графік зміни ціни. Стрибок значення АТR відповідає ділянці котирування зі значними перепадами ціни на короткому інтервалі.

Важливою умовою точності сигналів від індикатора середнього істинного діапазону є обраний для розрахунку період усереднення. Як правило, він встановлюється рівним 14 дням. Менше значення періоду робить цей індикатор надмірно чутливим, в тому числі до звичайного ринкового шуму, що виражається на графіку коливаннями меншої амплітуди. Збільшення періоду усереднення сильно згладжує на графіку криву АТR, роблячи її не зовсім наочної і придатною для візуального аналізу. Але це не є догмою. Головне в роботі з цим індикатором досвід, який підкаже всі параметри можливих його налаштувань.

Той факт, що АТR є допоміжним технічний індикатор, позначився на його популярності і частоті застосування в біржовій торгівлі. Тим не менш, він є класичним індикатором, на який посилаються багато джерел.